1.新铝时代(创业板)

申购代码：301613

股票代码：301613

发行价格：27.70

发行市盈率：14.57

行业市盈率：20.63

发行规模：6.64亿元

主营业务：从事新能源汽车电池系统铝合金零部件的研发、生产和销售

公司其他重要信息如下图所示：

点评：行业前景方面，根据EV Tank在2023年对于全球新能源汽车销量数据预测，2023年新能源动力电池盒全球市场规模约为586亿元，预计2030年市场规模将达到2085亿元。其中，电池盒箱体2023年市场规模约为293亿元，2030年预计将突破1042亿元，市场空间广阔。

公司业绩方面，2021年至2023年，新铝时代分别实现营业收入6.18亿元、14.21亿元和17.82亿元，净利润2936.28万元、1.74亿元和1.96亿元，扣非净利润3013.40万元、1.67亿元和1.82亿元。2023年以来，公司业绩增速显著放缓。

2024年1-9月，公司预计实现主营收入12.3亿元至13.3亿元，同比增长4.73%至13.25%；实现归母净利润1.57亿元至1.63亿元，同比增2.12%至6.03%。业绩增速进一步放缓。

募资情况方面，据招股书，公司原计划募资额为10亿元，分别用于南川区年产新能源汽车零部件80万套(8亿元)、补充流动资金(2亿元)。以此次27.70元/股的发行价计算，公司此次实际募资约6.64亿元，与原计划相比少募约34%。

回顾2023年的新股情况，全年上市新股313只，首日破发52只，首日破发比率约17%。其中，创业板全年上市新股110只，首日破发20只，首日破发比率约18%。2024年以来，上市71只新股中，仅1只首日破发。

从估值看，公司发行市盈率明显低于行业平均值，再结合近期新股首日赚钱效应明显，综合判断新铝时代首日破发概率较小。