昨天，本周第一个悬念落地！

特朗普当选美国47任总统，再次入住白宫。

昨天到现在，全网都在刷屏，但是有几个点是很多人都没提到的。

这篇文章，跟大家说下，我的一些看法。

1、懂王2.0时代，会比1.0时代更就加强力。

懂王1.0时代，参议院还是由民主党把持的。

但是这次，共和党已经拿下参议院的优势，根据昨天的数据，拿下众议院的优势也极大。

如果共和党顺利拿下众议院，“一府两院”都将在懂王的控制范围内，懂王的将成为权力最大的总统。

并且，第一任的时候，懂王在党内的控制权还不大。

但是过去4年，懂王先是让切尼家族、罗姆尼家族失势，又“端掉”众议院和参议院的两位共和党领袖，成功拿到党内话语权。

这次从副总统万斯的选择，到马斯克的支持，都能看出这次懂王的风格明显更加激进。

懂王2.0时代，会比1.0时代更加激烈，政策落地的速度也会更快。

2、懂王的政策核心就是： 极致的单边保护主义，发展实体经济。

所谓的美国优先，制造业回流，增加关税，抵制非法移民，都是这个策略下的延伸。

懂王上台短期对我们不友好，但是长期来看，两边谁上台对我们都没差别。

但是对美国来说，差别还是挺大的。

民主党代表的其实是金融寡头的利益，懂王代表的是新贵和实体经济的利益，相比之下，确实更容易缓解美国的金融泡沫，避免类似08年CD危机的爆发。

3、加码关税，可能是最快来到的。

懂王其他主张或许还需要流程会慢，但是加关税大概率很快就会杀到。

懂王上任前，外贸可能还会有波囤货的热潮，但是长期来看，出口的冲击在所难免。

怎么办呢？

说实话，这不是美国第一次对我们发起贸易Z了，2018年的时候，懂王就对我们加收25%的关税。

当时，我们是主动汇率贬值11个点，才缓冲掉这波冲击。

根据测算，如果这次关税要加码到60%，我们的汇率至少要贬值9%才行。

接下来，汇率的贬值是大概率事件，只是现在跟18年的大环境不同了。

现在懂王不仅加大关税，还提倡美元贬值，想要纯靠降低汇率对抗出口危机，也是不现实的。

除了汇率下调之外，什么才能对应出口的危机？

两个思路，扩大内需消费，让14亿内需能够释放，其次扩大内部投资。

这两个方向，都需要钱，都需要财爸的支持，所以现在的关键是，财爸到底提供多大力度的支持？提供什么方向的支持？

8号财政的刺激规模和数字，非常重要，很可能决定未来半年的方向。

目前大家普遍认为，特上台，我国的财政刺激需要提高10%-20%的强度。

人大会议调整到4-8号，大概率也是想看对面的结果来做应对，坊间现在普遍认为8号政策加码的概率会非常高。

所以8号，千万记得关注，我们的文章也会持续跟踪，届时给大家送上最新的解读，关注的朋友可以点个关注。

前两天大会新闻稿里，已经提示这次会审议上次财政部提到的较大规模的一次性地方债务置换，最终数字会是多少，马上会浮出水面了。

4、降息加速，全球迅速降息的可能性增加。

美国已经进入降息通道，10月的非农数据大幅低于预期，11月99%也是要降息的。

现在懂王上台，更是加大了降息的概率和速度。

美元是世界货币之锚，美元加息，大家都得配合加息，美元降息，大家都会加速进入降息通道。

对于普通人来说，接下来我们有哪些东西要格外注意？

1、正视风险和机会。

特上台会给我们带来冲击，但是也孕育着机会。

不管谁上任，对中国的政策都不会好，特只是加剧了短期内的挑战。

美国每次大幅加息之后降息，世界都会出现大事。

80年是拉美危机，91年的时候是日本，2000年是亚洲jr危机，泰国韩国都是炮灰，08年的是次贷危机。

现在美国显然又站在这样的窗口，没拉爆我们，那就是他自己倒霉，如果哈上台，可能会加大美国的金融风险。

特主张的美国优先，从理论上来看，更容易拉动美国回到实体经济的路子上，减缓美国的金融泡沫。

但是特强调的政策落地还非常粗暴，能不能达到宣传的效果，反而要画下问号。

比如让制造业从重回美国，美国的人工、地价成本都在上升，真的能逆势吸引大量的制造业回流吗？

制造业需要大量的廉价劳动力，但是特同时还反对移民。

包括特主张降息，这注定会拉高通胀，但同时提高关税，没了我国廉价的商品，通胀会更难控制，这又该如何解决呢？

包括特美国优先，那就是要牺牲其他国家的利益，包括其盟友国。

这是不是给我国建立自己的贸易体系，增加人民币国际化创造了机会。

大国博弈很复杂，特加大的不确定性和波动性，但我们也依旧有机会和赢面。

2、短期内，“特朗普交易”应该还会上涨。

特上台，利好美股，利空美债，促进俄乌战争常态化，减少战争，也会让黄金中性偏空，利好传统能源，利空新能源和汽车行业。基建、加密货币也是利好。

3、关注通胀，关注资产机会。

出口注定受限的情况下，国内经济承压的重要性就愈发凸显，房地产作为国民经济的支柱，也就必须稳下来。

虽然特上台会冲击经济，但是加大财政刺激的情况下，市场流动性回来了，货币量增加了，同样能推动部分资产的回暖，甚至是上涨。

9月政策出来后，一线城市楼市成交量增长非常迅速，足以证明市场还是买单的。

如果特上台，财爸刺激给力，一线城市的反弹，我认为很快就要到了。

想要一线城市回暖，其实非常简单。

房价短期能不能扭转，一个是供需，一个就是货币量，对于1线城市来说，这两个都不是问题。